近日，易车与京东、腾讯达成总金额高达15.5亿美元的战略合作协议，金额之高，引发了各界关注。其中，易车旗下汽车金融互联网平台子公司易鑫 资本，获得了2.5亿美元的现金投资更是使汽车金融再次成为热门焦点。互联网公司为什么对汽车金融“情有独钟”？互联网化的汽车金融有何特点？互联网化能 否成为汽车金融未来的发展趋势？这项2.5亿美元“真金白银”的投资从一个侧面对这些问题做了注解。
    淘金热土汽车金融受追捧
    近年来，汽车金融行业盈利水平不断提高。据业内人士介绍，截至2013年年末，汽车金融公司整体实现净利润达 47亿元，相当于一家中型股份制商业银行净利润水平。2014年一季度实现净利润14.5亿元，同比增长18.85%。汽车金融巨大的发展前景吸引了越来 越多的厂家建立汽车金融公司，截止到2014年1月，整车厂成立的汽车金融公司达到20家。目前银行和汽车金融公司占据了车贷行业90%以上的份额，其中 汽车金融公司约占30%，银行约占60%。
    渗透率，即金融贷款车辆与汽车总销量的比值，是衡量我国整体汽车金融行业发展成熟度的关键指标。相对国外成熟 市场来说，我国汽车金融的渗透率较低。根据福特亚太公司的2014年研究数据表明，亚太地区汽车信贷的渗透率，美国为80%以上，印度为70%，巴西为 50%，俄罗斯30%，而中国为17%。
    根据《中国汽车工业年鉴》，我国的汽车金融发展萌芽于1995年，为刺激汽车消费需求的有效增长，国内汽车生 产厂商联合部分国有商业银行尝试性地开展汽车“消费信贷业务”。自2004年8月《汽车金融公司管理办法》正式实施，首家汽车金融公司—上汽通用汽车金融 公司正式成立，到如今十年时间，伴随着汽车销量的稳步增长，汽车金融的信贷总量稳步上升。据统计，2010年至2014年，汽车金融行业的年均复合增长率 超过30%。2014年汽车市场的销量约为2350万辆，估计渗透率为24%左右，按照平均每辆车贷款金额8万元计算，贷款规模大约为4500亿元。据新 华信的统计数据，全球汽车产业利润分布中，整车销售的利润逐渐降低，汽车金融的利润则是在汽车产业的利润中占据最大的份额，达到了23%。汽车金融公司巨 大的发展前景自然吸引互联网公司的争相追逐。
    方便快捷汽车金融与互联网频“牵手”
    德勤发布的《2014中国汽车金融报告》中指出，中国汽车行业已逐步迈进“网络时代”。虽然互联网金融并非近年来兴起的新词，但在汽车金融的背景下，互联网金融尚有巨大潜力。这一趋势将吸引新的资本投入，使互联网金融平台成为汽车金融的主体。
    据业内人士介绍，几年前，申请汽车金融服务需要金融机构进行上门家访。现在，汽车金融公司可以通过与经销商联 系的内部系统实现业务传递，通过审核资料的扫描上传，传递至金融机构的信审后台，实现内部网络化。可以说，汽车金融的业务具有天然的网络化属性。中国汽车 流通协会副秘书长苏晖表示，互联网金融具有方便、快捷、专业等优势，可以搭建信息平台，汽车金融借助互联网平台，将获得更大的发展优势。
    正是看到了汽车金融在互联网背景下的无限可能，互联网也越来越多地“牵手”汽车金融。腾讯理财通和一汽-大众 奥迪展开品牌跨界合作，推出“奥迪A3，购车即理财”的合作；阿里巴巴推出汽车品牌和移动互联网跨界共玩的方式，如与多家经销商合作以余额宝冻结款做预 付，期间能享受购车款3个月的收益。
    此次腾讯与京东共同投资的汽车金融公司易鑫资本则来的更为直接。据介绍，易车网的车贷频道 chedai.yiche.com日前上线，主要业务模式为将贷款购车意向的客户与金融机构连接起来，一方面通过贷款信息的披露，有效降低客户信息不对 称；另一方面增加金融机构获得客户的能力以及服务自身品牌的能力，减少4S店销售顾问或者信贷专员与客户沟通贷款的成本。目前的汽车金融平台包括新车贷款 和汽车抵押贷款，未来还将开通更多汽车金融相关子频道。
    不良率低轨迹追踪反欺诈汽车金融动态授信成可能
    1月4日，国务院总理李克强在深圳前海微众银行敲下电脑回车键，发出这家互联网银行第一笔贷款。虽然没有确认 卡车司机徐军收到的首笔贷款是否为汽车贷款，但是互联网银行开始崭露头角，互联网化或将成为未来金融行业的发展趋势。据了解，西方发达国家的汽车金融网络 化程度很高，有半数左右的业务是在网络上完成的。如澳大利亚最大的汽车金融公司Stratton公司为消费者提供包括网上初步资格鉴定和贷款方案选择等的 汽车金融网络化服务，最快5分钟即可完成审批工作。
    目前，我国商业信用制度尚不健全是掣肘汽车金融网络化发展的难题。中国汽车流通协会副秘书长罗磊说，中国汽车 金融的发展需要建立健全征信体系。但据业内人士介绍，正是互联网与大数据使汽车金融互联网化成为可能。首先，汽车贷款相对于普通的信用贷款、经营性贷款具 有风险低的优势。银监会汽车金融公司行业协会的数据显示，截至2014年一季度末，汽车金融公司整体不良贷款余额11.4亿元，不良贷款率0.43%； 平安银行2013年年报显示汽车贷款的不良率为0.21%，远低于平安银行总体0.5%的零售贷款不良率；其次，现有汽车金融业务模式下，存在部分销售顾 问为了增加销量及贷款通过率，协助造假的可能。通过汽车金融互联网平台，将申请环节前置，规避了个别人协助造假的情况，从而获得优质客户，并且可以运用互 联网大数据的优势来实施反欺诈；第三，汽车保险和汽车贷款将通过互联网有效地结合起来，甚至可以实现对客户的动态授信，实现整个用车周期甚至非用车的资金 融通；第四，汽车金融互联网平台接入足够多的汽车金融提供方，可以通过对客户资质和贷款要求的判断有效对接合适的金融机构，制定个性化的客户贷款方案。